Фьючерсами именуются те финансовые контракты, которые в обязательном порядке следует соблюсти в определенный, заранее оговоренный срок. Он предполагает продажу физического товара или финансового инструмента по фиксированной цене, актуальной на момент заключения соглашения. Обязательно в таком контракте указывается количество и качество актива для того, чтобы торговля на фьючерсной бирже была проще, всё выполняется по определенной форме. 
Что такое фьючерсы простыми словамиНа сегодняшний день на фьючерсных рынках можно совершать операции с более высоким уровнем заёмных средств, что выгодно выделяет их на фоне фондовых рынков. Многим используют фьючерсы для хеджирования либо спекуляции, когда речь идёт о применении движения цены базового актива. Главная разница между опционами и фьючерсами заключается в том, что первые предоставляют своим держателям право приобретать или продавать базовый актив, когда срок уже истек, тогда как держатель фьючерсов по всем параметрам выполняет условия заключенного ранее контракта. На самом деле фактическая скорость продажи базовых активов фьючерсных контрактов низка, так как выиграть в данном случае можно на хеджировании либо спекуляции, в том числе не имея на руках контракта, до истечения срока доставки товара. В качестве примера того, что же такое фьючерсы простыми словами, можно привести игрока, который занимает длинную позицию по фьючерсному контракту и может для закрытия этой позиции открыть короткую позицию по аналогичному соглашению. Таким образом, выход из позиции осуществляется ровно так же, как реализация акций на фондовых рынках способствует завершению сделки. Основы спекуляции фьючерсамиКонтракты данного типа применяются с целью управления потенциальными движениями цен базовых активов в случае, когда участники рынка предполагают повышение цены. В будущем они могут прогнозировать собственный выигрыш при приобретении активов по фьючерсному контракту с последующей его реализацией по более высокой стоимости, для чего используется спотовый рынок. В то же время от проигрыша они тоже не застрахованы в том случае, когда цена актива снижается и становится меньше покупной, указанной в контракте. В то же время, если падение цены базового актива можно спрогнозировать, то актив может быть продан и далее выкуплен по сниженной цене. Хеджирование фьючерсамиГлавная цель данного процесса заключается не в выигрыше от ценовых движений, а в том, чтобы исключить потери, если имеют место неблагоприятные перемены цен с поддержкой того финансового результата, который был намечен ранее. В качестве ориентира в этом случае выступает текущая рыночная цена. Хеджирами же именуются как производители, так и потребители базовых активов контракта. Таким образом, доход на фьючерсном соглашении всегда равен потере на спотовом рынке и наоборот. Если постоянно выдерживать подобное финансовое равновесие, то стратегия хеджирования демонстрирует все достаточно эффективно, позволяя таким образом сохранять баланс на том уровне, на котором находится текущая цена на рынке. |